جميع الكتب

مهني

1 Markets I: The Ecosystem and Exchange-Traded Marketsالأسواق عبر الإنترنت 2 Markets II: Rates, FX and Creditالأسواق عبر الإنترنت 3 Markets III: Commodities, Energy and Cryptoالأسواق عبر الإنترنت 4 Quantitative Methodsالأساليب عبر الإنترنت 5 Derivatives and Volatilityالمشتقات عبر الإنترنت 6 Rates, Credit, XVA and Riskالفائدة والائتمان والمخاطر عبر الإنترنت 7 Research Craft: Predictors, Backtests, Measurement, Portfoliosالبحث عبر الإنترنت 8 Strategies I: Equities and Futuresالاستراتيجيات عبر الإنترنت 9 Strategies II: Volatility, Relative Value, Macro and the Bank Desksالاستراتيجيات عبر الإنترنت 10 Microstructure and Executionالتنفيذ عبر الإنترنت 11 Market Making and High-Frequency Tradingصناعة السوق عبر الإنترنت 12 Machine Learning for Marketsتعلم الآلة عبر الإنترنت 13 Low-Latency Softwareالتكنولوجيا عبر الإنترنت 14 Networks, Hardware and Trading Infrastructureالتكنولوجيا عبر الإنترنت 15 Research, Data and Risk Platformsالتكنولوجيا عبر الإنترنت 16 The Desk and the Firmالشركة عبر الإنترنت 17 The Industry: Firms, Roles and Careersالمسارات المهنية عبر الإنترنت 18 The Interview Bookالمسارات المهنية عبر الإنترنت
التطبيقات حول المدرب تسجيل الدخول ابدأ القراءة

Quantitative Finance · المسرد

ما معنى Calibration curve, isotonic regression؟

يُعرف أيضًا باسم: calibration curve · isotonic regression

Definition 15.3 Research Craft: Predictors, Backtests, Measurement, Portfolios · الفصل 15 — From Signal to Forecast

A calibration curve plots the mean realised return of names grouped by forecast (in bins) against the mean forecast. Isotonic regression fits the best non-decreasing function of the score to realised returns by least squares, by pooling adjacent groups that violate the order (Ayer, Brunk, Ewing, Reid and Silverman, 1955).

Calibration of the planted score on the last five years: mean realised return over residual volatility by score decile against the scaling rule with the IC estimated on the first five (0.055), and the isotonic fit. Data: rs_forecast on firm.synthmkt.
Figure 15.1. Calibration of the planted score on the last five years: mean realised return over residual volatility by score decile against the scaling rule with the IC estimated on the first five (0.055), and the isotonic fit. Data: rs_forecast on firm.synthmkt.
اقرأ في الفصل →