جميع الكتب

مهني

1 Markets I: The Ecosystem and Exchange-Traded Marketsالأسواق عبر الإنترنت 2 Markets II: Rates, FX and Creditالأسواق عبر الإنترنت 3 Markets III: Commodities, Energy and Cryptoالأسواق عبر الإنترنت 4 Quantitative Methodsالأساليب عبر الإنترنت 5 Derivatives and Volatilityالمشتقات عبر الإنترنت 6 Rates, Credit, XVA and Riskالفائدة والائتمان والمخاطر عبر الإنترنت 7 Research Craft: Predictors, Backtests, Measurement, Portfoliosالبحث عبر الإنترنت 8 Strategies I: Equities and Futuresالاستراتيجيات عبر الإنترنت 9 Strategies II: Volatility, Relative Value, Macro and the Bank Desksالاستراتيجيات عبر الإنترنت 10 Microstructure and Executionالتنفيذ عبر الإنترنت 11 Market Making and High-Frequency Tradingصناعة السوق عبر الإنترنت 12 Machine Learning for Marketsتعلم الآلة عبر الإنترنت 13 Low-Latency Softwareالتكنولوجيا عبر الإنترنت 14 Networks, Hardware and Trading Infrastructureالتكنولوجيا عبر الإنترنت 15 Research, Data and Risk Platformsالتكنولوجيا عبر الإنترنت 16 The Desk and the Firmالشركة عبر الإنترنت 17 The Industry: Firms, Roles and Careersالمسارات المهنية عبر الإنترنت 18 The Interview Bookالمسارات المهنية عبر الإنترنت
التطبيقات حول المدرب تسجيل الدخول ابدأ القراءة

Quantitative Finance · المسرد

ما معنى Volatility cube؟

Definition 13.7 Markets II: Rates, FX and Credit · الفصل 13 — The Rates Options Market

The volatility cube of a currency is the set of implied volatilities of its swaptions by expiry, tenor of the underlying swap and strike. Its at-the-money face, expiry by tenor, is the swaption matrix; the strike dimension is the smile.

Two faces of an illustrative dollar volatility cube: at-the-money normal volatility by expiry for three tenors (left), and the smile of the 1y×10y swaption by strike (right). The shapes, not the numbers, are the point. Data: the chapter’s tutorial.
Figure 13.5. Two faces of an illustrative dollar volatility cube: at-the-money normal volatility by expiry for three tenors (left), and the smile of the 1y×\times10y swaption by strike (right). The shapes, not the numbers, are the point. Data: the chapter’s tutorial.
اقرأ في الفصل →

مصطلحات ذات صلة